Fideicomisos de inversión inmobiliaria (REIT): Diversificar su cartera con activos inmobiliarios

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Los fideicomisos de inversión inmobiliaria (REIT) ofrecen una oportunidad única para que las personas inviertan en bienes raíces sin poseer propiedad física. Al generar ingresos a través de ingresos por alquiler y apreciación del capital, los REIT se han convertido en una opción popular para los inversores que buscan ingresos. En este artículo, discutiremos los beneficios de invertir en REIT y cómo pueden ayudar a diversificar su cartera.

Comprender los REIT y sus beneficios

Los REIT son compañías que poseen, financian u operan activos inmobiliarios que generan ingresos. Se les exige que distribuyan al menos el 90% de sus ingresos imponibles a los accionistas como dividendos, lo que los convierte en una opción atractiva para los inversores que buscan ingresos regulares. Los REIT se negocian en las principales bolsas de valores, proporcionando liquidez y diversificación a los inversores. Se pueden clasificar en varias categorías, incluidos REIT residenciales, comerciales, minoristas, de atención médica e industriales, cada uno con sus propios impulsores y riesgos únicos del mercado.

REIT notables en el mercado

Algunos REIT conocidos incluyen American Tower Corporation (AMT), que posee y opera infraestructura de comunicaciones inalámbricas y de transmisión; Simon Property Group Inc. (SPG), el REIT minorista más grande de los Estados Unidos, que posee y opera más de 200 centros comerciales, centros outlet y otras propiedades; y Public Storage (PSA), el REIT de autoalmacenamiento más grande del mundo, que posee y opera más de 2.500 instalaciones de autoalmacenamiento en los Estados Unidos y Europa.

Consideraciones de deuda en REIT y DST

Es importante tener en cuenta que los REIT y los fideicomisos estatutarios de Delaware (DST) a menudo tienen cantidades sustanciales de deuda asociadas con ellos. Pocas empresas patrocinadoras de bienes raíces adquieren propiedades sin apalancamiento, y los inversores deben considerar las inversiones inmobiliarias
libres de deuda como una estrategia prudente. Los titulares han mostrado los peligros que rodean a los bienes raíces apalancados, con ejemplos de empresas obligadas a renunciar a activos debido a pasivos de apalancamiento. Los DST libres de deuda han sido una buena opción para los inversores de intercambio 1031 con aversión al riesgo, y más inversores se están dando cuenta de los peligros de la deuda en las inversiones inmobiliarias.

Invertir en REITs: factores a considerar

Al considerar invertir en REIT, es esencial evaluar cuidadosamente varios factores, incluidos los activos inmobiliarios subyacentes, las finanzas de la empresa y el entorno regulatorio. Además, los inversores deben considerar las tarifas, el equipo de gestión y el historial de un REIT antes de invertir. Al tener en cuenta estos factores, los inversores pueden tomar decisiones informadas sobre si los REIT son una adición adecuada a su cartera, proporcionando diversificación y exposición al mercado inmobiliario sin la molestia de administrar propiedades físicas.